страхование Военная ипотека: на какое жилье может рассчитывать офицер
инвестиции Как оспорить кадастровую стоимость земли или недвижимости Переоценка обычно целесообразна для коммерческих объектов
кредиты Уже не страшно Новые санкции США не несут ущерба экономике РФ
Аналитика | Инвестиции | Прописи для инвестора
Поиск
везде
в новостях
в аналитике
в справочнике
Версия для печатиОтправить материал по почте

Прописи для инвестора

Если не хочешь в старости остаться с пенсией 10 тыс. руб., надо следовать нескольким простым правилам: Евгений Данкевич, председатель правления банка "Открытие", рассказывает, как он управляет собственными сбережениями.

Новичкам везет. Первые инвестиции я сделал по служебной необходимости в 1993 году, когда начал заниматься брокерским бизнесом. Скорее это была не инвестиция, а спекуляция в профессиональном смысле этого слова. Мой первый опыт был успешен, ведь новичкам часто везет. А свой первый миллион мы заработали уже бизнесом, на скупке акций "Мосэнерго",— это был арбитраж.

Большие убытки случались. Все через это проходят, и это самый полезный опыт. Главное — уметь извлекать из всего уроки и продолжать работать. Последний epic fail у меня был в 2000 году. Это знаменитая история, не моя лично, но я в ней участвовал — история с фьючерсами на природный газ в США.

Правильное распределение активов. Мои нынешние инвестиции не рассчитаны на то, чтобы заработать какие-то огромные проценты,— это просто правильное распределение активов. В кризис, конечно, старался заработать и заработал — было много арбитражных ситуаций. Деньги отлично зарабатываются в кризис. Большие инвесторы часто теряют, потому что они не могут быстро выйти из рынка в силу своей величины, а маленькие в кризис должны зарабатывать.

У меня есть небольшой счет, на котором я спекулирую. Он меня развлекает, я получаю от этого удовольствие. Объем спекуляций совсем небольшой. А в силу работы, нехватки времени и прочих формальных ограничений больше и нельзя.

Если нет большой разницы в условиях, я инвестирую, конечно, через "Открытие" — в ПИФы. Но если, например, другой банк предлагает ставку гораздо выше, чем тот, в котором я работаю, при этом он не менее качественный и надежный, я положу часть денег туда.

Структура моего портфеля: 10-15% — депозиты, 70% — ценные бумаги, остальное — недвижимость, ОМС, все по науке. Я не гениальный трейдер, но опыт и умение извлекать уроки позволяют через какое-то время приходить к доходности, которая существенно выше, чем на депозите. Свои 20-30% в год всегда можно заработать.

Время, деньги и английский. Есть прекрасная книга — "Разумный инвестор" Бенджамина Грэхема. Инвестирование — увлекательное занятие: нужно искать компании, которые сегодня малоизвестны, а завтра, может быть, станут новыми Google и Apple. Если есть время, небольшие деньги и умение читать по-английски, можно найти массу интересного. Новостные каналы для инвесторов, вместо того чтобы рассказывать, как изменился курс доллара, лучше бы делали регулярные обзоры по разным областям бизнеса: какие появляются стартапы, новые технологии, какие у них перспективы.

Инвестиции не приносят сверхдоходов. Ключевой момент: инвестиции — это не способ получения сверхдохода, инвестиция для меня — способ сохранения заработанного.

Люди не ощущают, что за десять лет покупательная способность денег в ряде областей жизни может уменьшиться в десять раз при инфляции 15-25%, поэтому сохранение честно заработанного — проблема колоссальная. Инвестиции в акции (в бизнес) — один из немногих способов сохранить то, что имеешь. Может, еще недвижимость, но там свои сложности. Не надо рассчитывать на сверхдоходы, вполне достаточно 20% в год — уже это отлично.

Долгосрочное инвестирование практически не несет в себе существенного риска. На самом деле инвестирование в индексы всегда прибыльно на большом промежутке времени. А спекуляция, как и любая работа или бизнес (спекуляция — это бизнес, а не инвестирование), может и сделать тебя богатым, и разорить.

Простота — залог успеха. Инвестиции должны быть устроены очень просто, даже примитивно. Часть денег — на депозитах, которые должны составлять полугодовое или, если можно себе позволить, годовое потребление. Также обязательно страхование, все остальное — долгосрочные вложения, срок и размер которых зависят от возраста. Какую-то часть обязательно вкладывать в металлы, какую-то — в акции (облигационные и индексные ПИФы, доверительное управление). Можно вкладывать в товарные инструменты, обязательно — в недвижимость. Если говорить о крупных капиталах, при правильном подходе хороший доход можно получить от вложений в искусство. Вино — тоже отличная инвестиция, почти как облигация.

"Я боюсь, что у меня будет перхоть, поэтому отрежу себе голову". Я работаю на рынке с середины 90-х годов и постоянно слышу: не понятно, что будет завтра. И что произошло? Да, был кризис, но ценные бумаги никуда не делись, после кризиса они пошли вверх. Был второй кризис, но потом опять все выросло, в том числе недвижимость.

Очень сложно заработать, инвестируя на очень короткий период. А лично у меня опыт долгосрочных вложений давний. В 1996 году, кажется, я купил "Газпром" по 15 центов, пережил с ним 1998 год, когда он совсем ничего не стоил, и продал его в начале 2000-х по $1,07. Тогда я понял, что такое долгосрочные инвестиции.

Можно 20 лет говорить: "Ой, не понятно, что завтра будет", а ведь за эти 20 лет можно было уже озолотиться. Если бояться, что будет перхоть, что же, лучше заранее отрезать себе голову?

"Дедушка покупал — стал богатым". Вот все, что нужно говорить детям: "Дети, 3-5% своего дохода нужно инвестировать в акции, 50% — нельзя. Их нужно инвестировать на десять лет и дольше, тогда у вас будет прибыль и достойная пенсия, а если не станете, государство будет вам на старости лет платить целых 8 или даже 10 тыс. руб. в месяц".

Да, детям надо рассказывать, как устроены акции, что такое дивиденды. Неплохо уметь считать сложные проценты, но это далеко не обязательно. Важно формировать правильные привычки и стереотипы: каждый — кузнец своего счастья, необходимо думать о своем будущем, понемногу откладывать, не надо брать на себя большие риски, не надо вестись на спекуляции, время работает на тебя, дедушка покупал — стал богатым. Вот и вся грамотность.

Главное — научиться оценивать риски и не допускать больших убытков, потому что, если нет больших убытков, рано или поздно будет большая прибыль.

(КоммерсантЪ )
12:05 | 12 ноября 2012 г.
О проектеРекламаКарта сайта